Jede Nacht stiehlt jemand goldene Birnen vom Lieblingsbaum des Königs. Natürlich will der wissen, wer die schändliche Tat begeht: Er befiehlt seinen drei Söhnen, den Übeltäter zu stellen. Der jüngste Sohn entdeckt ihn schließlich, es ist eine in eine Schwänin verzauberte Prinzessin. Unser Königssohn, der die Schöne natürlich zur Frau begehrt, muß seine ganze Klugheit einsetzen, damit sie ihre alte Gestalt zurückgewinnt.